- En EE.UU.
- Recibieron una calificación “AAA”
- “Este en el mayor volumen que jamás hayamos colocado el mercado”
Atlanta, EE.UU. Porsche Financial Services, Inc., con sede en Atlanta, Georgia, emitió valores respaldados por activos (ABS) en los EE. UU. con un monto principal de $ 1.04 mil millones de usd. En un entorno altamente competitivo, la emisión fue bien recibida por los mercados.
Porsche Financial Services es una subsidiaria indirecta de propiedad total del fabricante alemán de automóviles de lujo Dr. Ing. hc F. Porsche AG (“Porsche AG”).
Los valores emitidos en la transacción de la Regla 144A recibieron una calificación “AAA” de las agencias calificadoras y, en comparación con otros emisores, lograron cupones de referencia y mejora crediticia. La transacción, dividida en cuatro tramos con vidas promedio ponderadas esperadas entre cuatro meses y aproximadamente tres años y medio, estuvo respaldada por un conjunto de contratos de venta minorista a plazos que financian vehículos Porsche.
Tras la salida a bolsa de Porsche AG en septiembre de 2022, la empresa ha ampliado con éxito su presencia en los mercados de capitales. Porsche Financial Services, Inc. (PFS) ha emitido ofertas de ABS desde 2011 en EE. UU. De cara al futuro, PFS considera estas transacciones como un elemento importante de su estrategia de financiamiento.
La transacción fue respaldada por Wells Fargo, Bank of America, J.P. Morgan y Société Générale como corredores de libros. Los inversionistas que compraron los bonos ABS incluyeron fondos de inversión, administradores de activos de instituciones financieras, fideicomisos, bancos y empresas.
“Romper nuestro propio récord en un mercado tan competitivo es un resultado satisfactorio”, explicó Tobias Hausladen, tesorero y director financiero de Porsche Financial Services, Inc. “Experimentamos una fuerte demanda de nuestros bonos, por lo que pudimos aumentar la transacción de $ 750 millones iniciales a $ 1,040 millones, lo que convierte a este en el mayor volumen que jamás hayamos colocado en el mercado de ABS”.